应收账款质押作为一种新型质押方式，在拓宽贷款抵押担保范围时，为解决中小企业融资难开辟了途径。但由于其相关法律法规还不够完善，实践中缺乏可操作性，因此，如何防范此类贷款风险需引起银行警惕。

（一）应收账款合同效力与解除引发风险。用于设立质押的应收账款是否成立、能否最终实现，与产生该应收账款的基础合同效力密切相关。如果基础合同本身存在交易违反法律禁止性规定的，交易合同效力被认定无效，所设立的质押也必然无效。因此，无效的基础合同必会导致应收账款质押权无法实现。对于合同债权质押后当事人能否解除合同，法律未作明确规定，根据《民法典》规定，如存在法定或约定条件，解除权人可单方解除合同，即单方解除合同通知到达对方时，合同就解除。一旦质押权人主张限制出质人或债务人行使合同解除权时，因缺乏法律依据，法院可能不予支持。

（二）因出质人违规操作引发风险。应收账款债权存在虚假的风险包括：出质人欺诈，即以根本不存在的应收账款出质；转移账款，即出质人收取了付款人所欠的款项，但没有向融资银行还款而是挪作他用；应收账款清偿后，但出质人未入账仍出质。尽管《民法典》第三百三十四条规定了应收账款出质后不得转让，但经质权人和出质人协商同意的除外。因此，一旦出质人将已出质的应收账款再次转让，必然会影响质权人的质权实现。

（三）应收账款债务人的偿债能力引发风险。应收账款能否被质权人顺利受偿，在很大程度上与债务人的资信状况和偿付能力有关。如果应收账款债务人因经营不善或还款意愿差等原因不能偿付所欠款项，导致出质人无法收回应收账款，就会使质押权人的质权无法实现。尤其是对于尚未发生的未来债权质押，这类质押贷款大多涉及大型基础设施建设，质押的是预期收益，如公路、桥梁、隧道、渡口等不动产的收费权质押，建设中项目资金到位情况和竣工使用后的车流量等都能影响其预期收益的实现。

出质人对于应收账款的债权，是建立在其已充分履行自身合同义务基础上的。根据基础合同，出质人应首先履行发送货物、提供服务或资产的义务，在出质人未履行上述义务的情况下，应收账款债务人依据《民法典》具有抗辩权。即使出质人已发送有关货物，应收账款债务人也可在合理期限内对出质人交付的有关货物进行检查，在检验合格后再进行付款。如果出质人交付的货物存在瑕疵，应收账款债务人有权提出抗辩，并拒付货款。因此，贷款银行的应收账款质权只在出质人已充分履行合同义务后方可得以确定。一旦应收账款债务人对债务存在抗辩事由，在债务人合法行使其抗辩权时，质权人不能限制债务人行使抗辩权，这必然影响质权人的质权实现。

（四）应收质押登记及账户监管引发风险。虽然质权人、出质人签订了账户监管协议，在央行进行质押登记，但质权人及登记部门很难对出质人的所有账户进行监管。若出质人想逃避债务，不将货款存入质押账户或将质押账户的资金转移，质权人通过该账户上的资金实现债权的愿望将会落空。

应收账款质押的概念与特性

（一）应收账款的界定

在《美国统一商法典》第九编中，应收账款被界定为：对任何售出或租出的货物或对提供的服务收取付款的权利，只要此种权利未由票据或动产契据作为证明，而不论其是否已通过履行义务而获得。以其为蓝本设计的各个国际示范法中也多借鉴这个概念，如《美洲国家组织动产担保交易示范法》中将应收账款定义为：担保债务人所享有的向第三人主张或向第三人收取现在或未来到期的金钱付款的权利（可能基于合同，也可来自合同之外）。在现代应收账款融资实践中，一般将应收账款定义为“金钱债务形式的、不以流通票据为证的一种无形资产”，包括“现有应收账”、“未挣得应收账款”和“未来应收账款”。［1］

在我国，应收账款更多的是作为会计学的概念在实务中使用。它是指企业因销售商品、产品或提供劳务等原因，应向购货客户或接受劳务的客户收取的款项或代垫的运杂费等。［2］应收账款的发生是企业在日益激烈的市场竞争环境下，为扩大业务量，把产品或服务赊销给客户，为客户垫付短期资金而采取的一种商业促销策略。用法律上的语言表述，应收账款就是指在票据、存单债权之外债权人有权向债务人主张和收取的一定数额的金钱债权。进而言之，应收账款实质上为一种付款请求权，以买卖、租赁、服务等合同产生的金钱债权为主，但又不限于此，并且此金钱债权须未被票据等有价证券所表彰。

（二）应收账款质押的概念与特点

所谓应收账款质押，是指应收账款的债权人将其对债务人的应收账款之债权向银行等信贷机构提供质押担保并获得贷款的行为。以大陆法系国家的法律术语和制度设计来看，这种担保应属于权利质中的普通债权质。而由票据、存款单、仓单、提单等表彰的债权质押，在设立、公示和实行方面与应收账款质押有着诸多不同，因此另有专门条文对其加以规制。至于收费权（其中主要指公路、桥梁收费权、电信业服务收费权以及高校学生公寓收费权等），虽然其在主体和用途上具有一些特殊性，但在本质上仍是一种未来应收账款（未来债权），因此收费权质押无独立规定之必要，可将其纳入到应收账款质押之中。与其他权利质相比，应收账款质押有自己的明显的特点：