我国外资企业所得税的税基基本上相当于利润总额，每一家外资企业的账面利润是否反映了企业真实的经营成果呢？如果是，就不存在节税问题，如果不是，那又是一个什么情况呢？

1.卖出：假设企业进出口价格是合理的，假设有一家合资企业D，它账面利润是20万元人民币，外币结存是20万美元，按照我国有关规定：“企业按调剂价卖出外币，对于因调剂价高于外币账面汇率而发生的折合人民币差额，应当列为当期汇兑收益。”假定1996年12月31日该企业的账面汇率4.50元／1美元，当地外汇调剂价市场美元价格5.50元／1美元，我们下面看一下外币卖出与不卖出企业利润总额的变化：卖出前，D企业的利润总额是20万元人民币，卖出后，D企业的利润总额＝20万元＋20万美元×（5.50元／1美元－4.50元／1美元）＝40万元人民币。

如果三资企业所得税税率为30％，那么D企业就会少纳税额（40万元－20万元）×30％＝6万元，这一部分少交的税款称之为“影子税收优惠”。影子税收优惠存在有三个前提：①该企业拥有年度外币结存；②以外汇牌价作为外币折算的基准汇率；③账面汇率低于调剂汇率。

2.买进：既然推迟外币卖出行为能节税，那么买进外币是否也有文章可做呢？

《中外合资经营企业外币业务会计处理的补充规定》第四条规定：“企业按调剂价买入外币，可按调剂价单独计账，买入的外币……于偿付外币债务的，对于因调剂价高于所偿付项目的账面汇率而发生的折合人民币差额，可为当期汇兑收益。”这就为外商节税提供了又一个有利条件。

假定外资企业E，1994年12月30日买进一套机器设备，采取延期付款方式支付，价值20万美元，1995年5月1日用人民币买进美元偿还这笔债务（不考虑利息），当日美元官方汇价为500元／100美元，而当地美元调剂价为600元／100美元，那么就相应地做下列会计分录：

借：银行存款——美元户（调入）￥1000000

汇兑损益￥200000

贷：银行存款——人民币户￥1200000

由于上述这笔20万元的汇兑损失，使得E企业1995年账面利润总额减少20万元人民币，从而少交6万元人民币的所得税额。由此可见，通过延期付款方式，上年进口商品，于本年买进外币偿还，可以人为地在本年度造成一笔汇兑损失，相应地减少应纳所得税额，减少税收。