一、什么是投资连结保险

投资连结保险是保险与投资挂钩的保险，是指一份保单在提供人寿保险时，在任何时刻的价值是根据其投资基金在当时的投资表现来决定的。投资连结保险是一种融保险与投资功能于一身的新险种。设有保证收益帐户、发展帐户和基金帐户等多个帐户。每个帐户的投资组合不同，收益率就不同，投资风险也不同。由于投资帐户不承诺投资回报，保险公司在收取资产管理费后，将所有的投资收益和投资损失由客户承担。充分利用专家理财的优势，客户在获得高收益的同时也承担投资损失的风险。投资连结保险适合于具有理性的投资理念、追求资产高收益同时又具有较高风险承受能力的投保人。

二、投资连结保险的特点

投资连结保险的特点：

1.保险的保障功能与投资功能高度统一。

2.保单持有人的利益直接与投资回报率挂钩。保单持有人拥有获得所有投资利益的权利,当投资表现好时,保单持有人享有所有的回报;反之,当投资表现差时,保单持有人则要承担风险,同时,保单持有人的回报有很高的变动性和不确定性。

3.投资风险的转移。投资连结保险的费用较低,且具有无担保及弹性特点,较低的准备金及资本要求将投资风险转移给保单持有人。

4.投资连结保险对投保人有更高的透明度。

三、投资连结保险对保险公司的优缺点

对保险公司而言，优越性表现如下：

1.释放风险，保证偿付能力的稳定性;

2.可完全解决传统寿险产品资产与负债不匹配的问题;

3.拓宽服务领域，促进业务增长。

负面性主要有以下几点：

1.利差益均回馈给保户，本身利润增长受阻;

2.人力资源成本增大，包括培训费用增加和投资人才的引进。