发行中小企业私募债的要求有什么？-法师兄

中小企业私募债发行的基本要素 1、备案体制中小企业私募债发行由承销商向上交所或深交所备案，深交所规定：备案材料齐全的确认接受材料，自接受材料之日起十个工作日内决定接受备案。交易所对报送材料只进行完备性审核，并不对材料具体内容做实质性审核。 2、发行规模中小企业私募债发行的规模不受净资产的40%的限制，但一般应控制在不超过净资产规模。 3、发行期限中小企业私募债发行的期限在一年以上，上交所明确发行期限在三年以下。 4、发行方式中小企业私募债发行的方式重点突出在私募上，即非公开发行，可一次或分两期发行(上交所)。发行人应当在取得备案通知书的6个月内发行。两个或两个以上的发行人可采取集合方式发行。发行人可为私募债券设置附认股权或可转股条款。 5、发行利率中小企业私募债发行的利率应不超过同期贷款基准利率三倍。鉴于发行主体为中小企业且为非公开发行方式，流动性受到一定限制，中小企业私募债发行利率高于企业债、公司债等。 6、募集资金用途中小企业私募债的募集资金用途无特殊限制，可用于偿还债务或补充营运资金，募集资金用途较为灵活。 7、担保及评级目前中小企业私募债券对担保和评级无强制性要求，但为降低债券风险，鼓励采用第三方担保或设定财产抵/质押担保，可采用部分担保的方式。同时，由于采用非公开发行方式，对评级未做硬性规定。

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中小企业私募债流程是根据沪深交易所分别发布《深圳证券交易所中小企业私募债券业务试点办法》和《上海证券交易所中小企业私募债券业务试点办法》。中...

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您说的中小企业私募债风险不是很大，有需要这方面的产品可咨询...

一、私募债属于私募债的发行，不设行政许可。二、中小企业私募债采取备案制，得由承销商向上海和深圳XX备案。交易所对备案材料的完备性进行核对，10个工作日内决定是否接受备案。发行人取得《接受备案通知书》后，需要在6个月内完成发行。三、在发行期限和规模上，中小企业私募债期限暂定发行期限一年以上(通过设计赎回、回售条款可将期限缩短在一年内)，暂无上限，可一次发行或分期发行。发行规模无限制，但一般不超过企业3年利润总和。

发行金额的1-2%，根据的担保能力确定。如果公司类别是三农、高新、自主研发企业，中小企业私募债支持项目。地方财政可能有贴息政策。

一、私募基金发行的条件依据于2013年6月1日起施行的《私募证券投资基金业务管理暂行办法》第六条规定，设立私募基金公司应当具备下列条件，应当向基金业协会申请登记： 1、实缴资本或者实际缴付出资不低于1000万元人民币； 2、自行募集并管理或者受其他机构委托管理的产品中，投资于公开发行的股份有限公司股票、债券、基金份额以及中国证监会规定的其他证券及其衍生品种的规模累计在1亿元人民币以上； 3、有两名符合条件的持牌负责人及一名合规风控负责人； 4、有良好的社会信誉，最近三年没有违法违规行为记录，在金融监管、工商、税务等行政机关以及商业银行、自律管理等机构无不良诚信记录。股权投资管理机构、创业投资管理机构等符合登记条件的，应当向基金业协会申请登记。